NIIF 9 · Instrumentos financieros

Alcance

• Todos los activos y pasivos financieros, salvo excepciones (participaciones en filiales y asociadas, arrendamientos, beneficios a empleados, contratos de seguro).
• Contratos de compraventa de partidas no financieras que pueden liquidarse por el neto, salvo que califiquen para la exención de uso propio.

Reconocimiento, medición y presentación

Clasificación de activos financieros

Depende de dos pruebas: el modelo de negocio con que se gestionan y si los flujos contractuales son únicamente pagos de principal e intereses (SPPI). Resultan tres categorías: costo amortizado, valor razonable con cambios en ORI y valor razonable con cambios en resultados.

Instrumentos de patrimonio

Se miden a valor razonable con cambios en resultados, salvo elección irrevocable instrumento por instrumento de presentarlos en ORI sin reciclaje posterior.

Pasivos financieros

Se miden a costo amortizado, excepto los mantenidos para negociar y los designados a valor razonable, en cuyo caso el efecto del riesgo de crédito propio se presenta en ORI.

Deterioro: pérdida crediticia esperada

Modelo prospectivo de tres etapas. Etapa 1: pérdida esperada a 12 meses. Etapas 2 y 3: pérdida esperada durante toda la vida, tras un incremento significativo del riesgo de crédito o ante deterioro crediticio.

Enfoque simplificado

Obligatorio para cuentas por cobrar comerciales sin componente financiero significativo: se mide siempre la pérdida esperada de toda la vida, típicamente con una matriz de provisiones por antigüedad.

Contabilidad de coberturas

Requiere relación económica, que el riesgo de crédito no domine los cambios de valor y una razón de cobertura consistente con la gestión real. Se eliminó el rango mecánico de eficacia de 80% a 125%.

Modificaciones de pasivos

Una modificación no sustancial no da de baja el pasivo: se recalcula el valor libro descontando los nuevos flujos a la tasa efectiva original y la diferencia va a resultados de inmediato.

Información a revelar

• Categorías de medición y sus valores libro, con las bases de clasificación aplicadas.
• Metodología de determinación de la pérdida crediticia esperada e información prospectiva incorporada.
• Relaciones de cobertura designadas, su efecto en el resultado y en el ORI, y el movimiento de la reserva de cobertura.
• Efecto de las modificaciones contractuales y de las bajas en cuentas.

Errores frecuentes en la práctica

• Aplicar el enfoque general de tres etapas a la cartera comercial en vez del enfoque simplificado.
• Determinar la provisión sólo por antigüedad histórica, sin ajuste prospectivo, lo que la norma exige explícitamente.
• Dar de baja un pasivo ante una renegociación que no supera el umbral del 10% de cambio en el valor presente de los flujos.
• Designar coberturas sin documentación formal al inicio de la relación, requisito insubsanable a posteriori.

Aplicación en Chile